Với mỗi người chơi Forex, khái niệm ETF đã không còn quá xa lạ, ETF được biết đến là quỹ hoán đổi danh mục. Đây là sản phẩm quan trọng vô cùng có giá trị cho các nhà đầu tư hiện nay. Vậy cụ thể ETF là gì? Đặc điểm và cơ chế hoạt động của ETF ra sao? Hãy cùng tìm hiểu qua bài viết dưới đây của chúng tôi nhé!
ETF là gì?
ETF được viết tắt từ cụm từ tiếng Anh Exchange Traded Fund. Được hiểu là quỹ hoán đổi danh mục được sử dụng để theo dõi chỉ số đại diện cho tài sản, ngành hành, lĩnh vực hay khu vực nhất định.
ETF thực chất là sự kết hợp giữa quỹ tương hỗ dạng mở và chứng khoán. Do đó, khi tham gia ETF, các trader có thể mua được cả nhóm cổ phiếu giao dịch của một lĩnh vực nhất định. Đây chính là hình thức đầu tư tổng hợp, tạo ra sự đa dạng cho thị trường giao dịch. Bạn sẽ giao dịch với một loại tài sản gộp chung khi tham gia vào quỹ ETF. Quỹ đầu tư ETF có chi phí thấp nên người giao dịch dễ dàng hơn trong việc mua bán.
Đặc điểm của quỹ đầu tư ETF là gì?
- ETF được mua bán với thời gian thực trong bất kỳ một phiên giao dịch nào bởi chúng được thực hiện giống giao dịch cổ phiếu riêng lẻ.
- ETF trên thế giới có rất nhiều quỹ lớn mạnh đều được hoạt động theo chỉ số tham chiếu tiêu biểu của S&P 500.
- Bất kỳ người giao dịch nào từ cá nhân nhỏ lẻ đến tổ chức đều có thể tham gia vào giao dịch ETF.
- ETF là sản phẩm giao dịch thuộc sàn Forex nên ETF mang những đặc điểm đặc trưng của sản phẩm giao dịch CFD. Cụ thể sản phẩm như đòn bẩy, spread, phí swap…
- Tính thanh khoản của ETF đa dạng khi có những ETF thanh khoản tốt và cũng có cả những ETF thanh khoản chưa cao. Lý do được cho ra là do chúng được mô phỏng giá trị của ngành hàng hay lĩnh vực cụ thể.
Lịch sử ra đời của ETF
ETF được hình thành và phát triển lần đầu tiên vào những năm 1970 nhưng phải đến năm 1980 mới được nhà kinh tế học Harry Markowitz niêm yết dựa trên chỉ số S&P 500.
Tới năm 1993, ETF bắt đầu được giao dịch lần đầu tiên tại Mỹ.
1993 – 1995: Barclays Global Investors giới thiệu hàng loạt các sản phẩm ETF đến thị trường, đặc biệt là quỹ WEBS.
1998: Lần lượt các quỹ ETF của các ngành được ra đời tại Mỹ với hàng loạt các chỉ số được theo dõi. Cụ thể là S&P 500, S&P 400, MSCI, DJI9, NASDAQ 100 và S&P ngành.
2001: 3 quỹ ETF theo dõi chỉ số S&P 500, DJI và NASDAQ 100 đã được niêm yết trên NYSE.
2004: ETF về hàng hoá được niêm yết tại Mỹ bắt đầu cho phép việc giao dịch vàng.
2008: Các quỹ ETF nhận được sự “gật đầu” của Uỷ ban chứng khoán và sàn giao dịch Mỹ.
2010: Bắt đầu hình thành giao dịch có kỳ hạn tại ETF. Các nhà đầu tư có thể nắm giữ trái phiếu và thực hiện đáo hạn trong cùng 1 năm.
2015: ETF trái phiếu lần đầu tiên được ra mắt ra thị trường.
2019: Các quỹ ETF được niêm yết tại Hoa Kỳ đạt giá trị 4000 tỷ USD và ETF trên toàn cầu đã vượt 1000 tỷ USD.
Cách thức hoạt động của quỹ ETF
ETF được thực hiện giao dịch trong ngày với các khung giờ nhất định và được ký hiệu cụ thể như mã chứng khoán. Tuy nhiên, số lượng cổ phiếu được lưu hành trên ETF sẽ thay đổi từng ngày. Cổ phiếu mới được tạo ra và việc mua lại cổ phiếu hiện có sẽ giữ cho giá của ETF tương ứng với chứng khoán cơ sở.
ETF được ra đời với mục đích dành riêng cho các nhà đầu tư cá nhân, tuy nhiên, bên đóng vai trò quyết định lại là các tổ chức đầu tư. Họ đóng vai trò duy trì tính thanh khoản và tính toàn vẹn của ETF thông qua các giao dịch.
Các dạng quỹ ETF phổ biến nhất hiện nay
- ETF trái phiếu
- ETF trong ngành
- ETF hàng hoá
- ETF tiền tệ
- ETF thị trường
- ETF nghịch đảo
- ETF thị trường nước ngoài
- ETF đầu tư thay thế
Ưu điểm của quỹ ETF
Dễ dàng giao dịch: Với quỹ ETF, người giao dịch có thể tiến hành mua, bán bất kỳ thời điểm nào trong ngày mà không cần chờ đến cuối ngày như quỹ tương hỗ giao dịch khác.
Tỷ lệ chi phí và hoa hồng thấp: Tỷ lệ cho các nhà môi giới rất thấp hoặc có khi bằng không.
Tính minh bạch cao: Các ETF lập chỉ mục được dựa trên chỉ số xuất bản hàng ngày.
Thuế ưu đãi nhiều hơn: ETF được lập ra với mức độ phân phối thu nhập vốn thấp nên sẽ có nhiều ưu đãi về thuế cho người giao dịch.
Đặt lệnh dễ dàng: Tương tự như Forex, người giao dịch có thể đặt nhiều lệnh khác nhau không thụ động như các quỹ tương hỗ khác.
Nhược điểm của quỹ ETF
Ảnh hưởng toàn ngành: ETF tập trung vào toàn ngành cụ thể nên nếu ngành đó gặp sự cố thì ETF sẽ bị ảnh hưởng nghiêm trọng.
Thiếu sự thanh khoản: ETF giao dịch mỏng sẽ có chênh lệch giá lớn nên dễ bị mua ở mức giá cao và bán ở mức giá thấp.
Báo cáo cập nhật hạn chế: ETF theo dõi các chỉ số cơ bản tốt nhưng còn hạn chế về báo cáo kỹ thuật.
Như vậy, bài viết trên đã cung cấp cho bạn những kiến thức bổ ích nhất về quỹ ETF là gì. Hy vọng với những chia sẻ trên, bạn sẽ có thể thực hiện giao dịch trên quỹ ETF được tốt nhất. Hãy tham khảo thêm các bài viết hay tại Kiến thức Forex nhé!